HSBC, Citigroup – Το τέλος μιας παγκόσμιας τραπεζικής εξάπλωσης- ” Η κατάκτηση του κόσμου” δεν είναι πλέον, βιώσιμη στρατηγική.

Πριν από είκοσι χρόνια, όταν το προσωπικό της HSBC Holdings Plc, επέστρεψε από τις καλοκαιρινές διακοπές του, άρχισε να μετακομίζει στα αστραφτερά και νέα κεντρικά γραφεία τους στο Canary Wharf του Λονδίνου. Σχεδιασμένο από τον Norman Foster, το κτίριο ήταν ένας από τους δύο νέους πύργους που ξεπήδησαν στον ορίζοντα, ανατολικά της πόλης. Ο άλλος πύργος, ήταν το ”σπίτι” της Citigroup Inc., της οποίας οι υπάλληλοι είχαν μετακομίσει λίγους μήνες νωρίτερα. Εκείνη την εποχή, αυτά ήταν τα δεύτερα ψηλότερα κτίρια στο Ηνωμένο Βασίλειο. Αντανακλούσαν την εμπιστοσύνη των ενοίκων τους: ο καθένας διεκδικούσε να γίνει η μεγαλύτερη, πιο επιβλητική τράπεζα στον κόσμο.

Δύο δεκαετίες αργότερα, τα κτίρια στέκονται πλέον ως μνημεία μιας περασμένης εποχής. Οι παγκόσμιες φιλοδοξίες τόσο της HSBC όσο και της Citigroup έχουν μετριαστεί και αντικαταστάθηκαν από μια στενότερη εστίαση στις βασικές αγορές. Η HSBC μείωσε τον αριθμό των χωρών και των περιοχών στις οποίες δραστηριοποιείται σε 64 από 88. Ο μεγαλύτερος μέτοχός της, η κινεζική Ping An Insurance (Group) Co., αγωνίζεται για ένα spinoff των δραστηριοτήτων της στην Ασία. Πέρυσι, η Citigroup ανακοίνωσε την έξοδό της από 13 καταναλωτικές αγορές σε όλη την Ασία, την Ευρώπη και τη Μέση Ανατολή και προσπαθεί να πουλήσει τη μεξικανική επιχείρησή της, την Banamex.
Η αλλαγή στρατηγικής των δύο τραπεζών, ακολουθεί το τόξο της παγκοσμιοποίησης.

Το 2002, η HSBC επινόησε το σύνθημα «η τοπική τράπεζα του κόσμου» για να περιγράψει τη στρατηγική της. Τα προηγούμενα 10 χρόνια, είχε πραγματοποιήσει μια σειρά εξαγορών – στο Ηνωμένο Βασίλειο, τη Βραζιλία, τις ΗΠΑ, τη Γαλλία και το Μεξικό – ως μέρος μιας στρατηγικής για την οικοδόμηση παρουσίας σε όλη την Ασία, τη Βόρεια Αμερική και την Ευρώπη.
Ιδρύθηκε στο Χονγκ Κονγκ το 1865, ξεπέρασε την εγχώρια αγορά της και άρχισε να επενδύει επιπλέον κεφάλαια στο εξωτερικό. Η στρατηγική που ακολούθησε τα επόμεν χρόνια, ήταν το πνευματικό τέκνο του Michael Sandberg, του προέδρου της μεταξύ 1977 και 1986. “Αν μείνετε ακίνητοι αυτές τις μέρες, στην πραγματικότητα κινείστε προς τα πίσω”, είχε πει.
Η στρατηγική αυτή, ουσιαστικά, ήταν η ίδια πάνω στον δρόμο που χάραξε πρώτη η Citi. Το 1967, η Citi προώθησε τον Walter Wriston, επικεφαλής της υπερπόντιας επιχείρησής της, σε πρόεδρο. Ο Wriston είχε ήδη ξεκαθαρίσει τις φιλοδοξίες του σε ένα δείπνο λίγα χρόνια νωρίτερα: «Το σχέδιο για το εξωτερικό ήταν πρώτα να δημιουργηθεί ένα υποκατάστημα της Citibank σε κάθε εμπορικά σημαντική χώρα στον κόσμο. Η δεύτερη φάση ήταν να ξεκινήσει η αξιοποίηση της τοπικής αγοράς καταθέσεων με τη δημιουργία δορυφορικών υποκαταστημάτων ή μίνι υποκαταστημάτων σε μια χώρα. Η τρίτη φάση ήταν η εξαγωγή λιανικών υπηρεσιών και τεχνογνωσίας από τη Νέα Υόρκη».
Όπως και η HSBC, η τράπεζα ανέπτυξε κεφάλαια σε όλο τον κόσμο. Δραστηριοποιείται σε 160 χώρες και δικαιοδοσίες. (Τα Ηνωμένα Έθνη έχουν σήμερα 193 κράτη μέλη).

Όταν μετακόμισαν στα νέα τους γραφεία, η HSBC και η Citi ήταν οι πιο διαφοροποιημένες παγκοσμίως από τις μεγαλύτερες διεθνείς τράπεζες. «Πολεμήσαμε σαν γάτες και σκυλιά», είπε ο Γουίλιαμ Περβς, ο οποίος διαδέχθηκε τον Σάντμπεργκ ως πρόεδρος, «αλλά κατά κάποιο τρόπο ήμασταν αρκετά κοντά». Καθώς το παγκόσμιο εμπόριο εκτινάσσονταν, οι τράπεζες επωφελήθηκαν ως χρηματοπιστωτικοί ενδιάμεσοι, οδηγώντας στα άκρα την παγκόσμια οικονομική ολοκλήρωση, μετά τον Ψυχρό Πόλεμο.
Αλλά με την παγκόσμια οικονομική κρίση το 2008, το κυρίαρχο μοντέλο παγκοσμιοποίησης άρχισε να χαλαρώνει. Καθώς οι χώρες στράφηκαν προς τα πιο μεσαία και περιφερειακά εμπορικά μπλοκ έγιναν πιο κυρίαρχα και κατά συνέπεια, η επέκταση των παγκόσμιων αλυσίδων, επιβραδύνθηκε. Έχοντας αυξηθεί σε ευθεία γραμμή από το 29% του παγκόσμιου ακαθάριστου εγχώριου προϊόντος το 1993, το εμπόριο αγαθών – ήτοι, το άθροισμα των εισαγωγών και των εξαγωγών εμπορευμάτων – κορυφώθηκε στο 51% το 2008. (Το 2021, μειώθηκε στο 46%).
Όπως συμβαίνει με πολλά σημαντικά σημεία καμπής, η αλλαγή δεν ήταν αρχικά προφανής. Η Citi προώθησε μια στρατηγική για να γίνει μια «αστική τράπεζα, που εξυπηρετεί πελάτες στις 100 κορυφαίες πόλεις σε όλο τον κόσμο». Ο Διευθύνων Σύμβουλος της μετά την κρίση, Vikram Pandit, υποστήριξε ότι «οι άνθρωποι σε αυτές τις μεγαλύτερες πόλεις έχουν πολύ περισσότερα κοινά ως πελάτες παρά κατ’ ανάγκη κατά εθνικότητα: από τραπεζική άποψη, το Σάο Πάολο έχει περισσότερα κοινά με το Λονδίνο παρά με το Σαν Χουάν. .» Η HSBC συνέχισε να τοποθετεί το σλόγκαν της «τοπική τράπεζα του κόσμου» σε γέφυρες αεριωθουμένων σε μεγάλα αεροδρόμια μέχρι το 2016.
Αλλά καθώς η κερδοφορία στα φυλάκια τους μειώθηκε και το κόστος διαχείρισης μακρινών οργανισμών αυξήθηκε παράλληλα με αυστηρότερους κανονισμούς μετά την κρίση, οι τράπεζες άρχισαν να απορρίπτουν τις παγκόσμιες φιλοδοξίες τους. Ο διάδοχος του Pandit ως Διευθύνων Σύμβουλος, Mike Corbat, κατήργησε μια σειρά από καταναλωτικές αγορές και η διάδοχός του, Jane Fraser, συνέχισε στο ίδιο μοτίβο, αποχωρώντας από πολλές άλλες αγορές συμπεριλαμβανομένου του Μεξικού, του μεγαλύτερου αυτόνομου καταναλωτικού franchise της Citi, εκτός ΗΠΑ.
Η HSBC αποσύρθηκε επίσης από πολλές αγορές. Πέρυσι, πούλησε τις γαλλικές δραστηριότητές της στην εταιρεία ιδιωτικών κεφαλαίων Cerberus Capital Management για 1 ευρώ. Το Χονγκ Κονγκ επέστρεψε στη συνεισφορά του 30% του δανειακού του χαρτοφυλακίου, ένα επίπεδο που δεν έχει παρατηρηθεί όμοιό του, εδώ και 20 χρόνια.
Τώρα η ομάδα βρίσκεται αντιμέτωπη με τη μεγαλύτερη δοκιμασία της: μια έκκληση να διαλύσει ό,τι έχει απομείνει από το «τρίποδο σκαμπό της». Η Ping An υπολογίζει ότι η απόσχιση της ασιατικής της επιχείρησης θα μπορούσε να απελευθερώσει 8 δισεκατομμύρια δολάρια κεφαλαίου και έτσι, να δημιουργήσει μεταξύ 25 και 35 δισεκατομμυρίων δολαρίων πρόσθετη αγοραία αξία. Στην παρουσίαση των ενδιάμεσων αποτελεσμάτων της νωρίτερα αυτό το μήνα, η HSBC αντέδρασε ότι «οι διαρθρωτικές αλλαγές κινδυνεύουν να μειώσουν τα οικονομικά στοιχεία του διεθνούς επιχειρηματικού μας μοντέλου».
Αλλά ούτως ή άλλως, με την παγκοσμιοποίηση σε υποχώρηση, η αξία ενός διεθνούς τραπεζικού δικτύου, μειώνεται.

Τώρα, από την παγκόσμια έδρα της στο Canary Wharf, η HSBC, καλείται να αλλάξει την παγκόσμια στρατηγική της και να επιστρέψει σε μια διαφορετική εποχή.